Еще одна попытка достроить «ДонБиоТех». Компания «Русский водород» планирует возродить проект по глубокой переработке зерна в Ростовской области

05 сентября 2023 года

Впервые намерения возвести завод по выпуску лизина, пшеничного глютена и кормовых добавок в Волгодонске были озвучены 10 лет назад. Однако производство до сих пор не запущено, хотя и находится в высокой стадии готовности. Новый инвестор приобрел актив за 7,1 млрд руб. и рассчитывает ввести предприятие в эксплуатацию в 2026 году. Среди главных рисков проекта эксперты выделяют конкуренцию, с одной стороны, за сырье с экспортерами, с другой — за рынки сбыта с другими производителями данных продуктов

Компания «Донские биотехнологии» была создана в 2010 году ростовским предпринимателем Вадимом Варшавским. В 2013-м бизнесмен объявил о начале строительства завода по глубокой переработке зерна в Ростовской области. Сумма инвестиций на тот момент оценивалась в 7 млрд руб. Партнером выступала немецкая фирма Evonik Industries AG. По проекту предприятие должно было перерабатывать 250 тыс. т зерна в год и производить из него аминокислоты, которые входят в состав кормов для крупного рогатого скота. Первую очередь производства планировалось запустить в 2014 году. Однако сроки сдачи объекта были перенесены на конец 2016-го из-за проблем с инженерной и дорожной инфраструктурой, объяснял инвестор. Позднее сроки вновь сдвинулись на III-IV квартал 2017 года. Теперь в качестве причины назывались введенные против России санкции: они усложнили процесс приобретения технологии производства и привели к повышению стоимости проекта до 15 млрд руб. из-за удорожания импортного оборудования.

Затем дата ввода завода в эксплуатацию была скорректирована на февраль 2018-го. И в том же году Вадима Варшавского приговорили к 3,5 годам лишения свободы по делу об умышленном уклонении от уплаты налогов. В 2019-м на предприятии были введены процедура наблюдения и внешнее управление, в октябре 2021-го — конкурсное производство сроком до 6 апреля 2022-го. Впоследствии процедура была продлена еще на полгода — до 4 октября.

По ходу процедуры в 2020 году имущество ООО «Донские биотехнологии» было конвертировано в акции — 11,3 млн штук стоимостью 1000 руб. каждая — специально созданного АО «Донские биотехнологии». Основную часть акций — 10,3 млн штук — получил в качестве залога крупнейший кредитор предприятия — Россельхозбанк. Министр сельского хозяйства и продовольствия Ростовской области Константин Рачаловский на заседании регионального правительства в июле 2020-го сообщал о проведении аудита, по результатам которого стоимость проекта увеличилась на 12 млрд руб. и достигла 27 млрд руб. Подорожание проекта он объяснил изменением технологии, которую предоставила Evonik, и увеличением мощности предприятия. В марте 2022 года представители немецкого концерна покинули совет директоров АО «Донские биотехнологии».

Строительная готовность объекта, по словам губернатора Ростовской области Василия Голубева, по состоянию на начало прошлого года превышала 80%. Уже в 2024-м предприятие можно будет ввести в строй, если найдется новый инвестор, отмечал глава региона. В феврале 2022-го на региональном совете по инвестициям первый замминистра сельского хозяйства Ростовской области Ольга Горбанева заявила, что работа по проекту «ДонБиоТех» вновь активизирована. Россельхозбанк активно вел работу по привлечению профильного инвестора для завершения проекта. Объем инвестиций оценивался в 31 млрд руб. И уже летом 2023-го предприятие выкупил за 7,1 млрд руб. созданный в 2021 году крупный химический холдинг «Русский водород».

Новые планы

Оценивая проект «с расстояния времени», участники рынка отмечают, что в судьбе предприятия совпало множество факторов, в итоге приведших к банкротству. «Изначально проблема была в недобросовестных действиях инициатора проекта, он сейчас отбывает наказание, — комментирует гендиректор компании «Рустарк» (занимается глубокой переработкой зерна) Роман Козырев. — Кроме того, инициатор проекта не обладал опытом в этой индустрии. Соответственно, было допущено определенное количество ошибок в проектировании и технологии, поэтому проект в целом затянулся, попал на валютные риски. Потребовалось дофинансирование, а источников дополнительных средств уже не было. Словом, здесь огромное количество факторов».

По словам одного из новых собственников предприятия, гендиректора холдинга «Русский водород» Эдуарда Давыдова, производство планируется реанимировать и ввести в эксплуатацию в 2026 году. Инвестиции в пусковой комплекс первого этапа составят около 20 млрд руб. (сумма, озвученная инвестором, несколько отличается от той, которую назвал представитель Минсельхоза региона, возможно, это связано с пересмотром технологий производства). Плановые мощности первого этапа рассчитаны на переработку 250 тыс. т пшеницы в год с выпуском сульфата лизина, пшеничного глютена и кормовых добавок. На втором этапе рассматривается расширение объемов и ассортимента продукции. «Россия обладает значительной сырьевой базой, имеет стабильно растущие объемы урожая зерна, но при этом импортирует продукты его глубокой переработки, в частности аминокислоты, — отмечает Давыдов. — В то же время производство комбикормов и премиксов ежегодно увеличивается на 3-5%, обеспечивая стабильный спрос на аминокислоты». Запуск завода повысит продовольственную безопасность страны, уверен он. Реализация проекта имеет также социально-экономическое значение. В Волгодонске будет создано 400 дополнительных рабочих мест, налоги в бюджет ежегодно будут составлять 800 млн руб.

Развитие глубокой переработки зерна для российского АПК по-прежнему актуально, считает ведущий эксперт Института конъюнктуры аграрного рынка (ИКАР) Евгений Иванов. «Пищевые и аминокислоты, а также витамины и другие компоненты в стоимостном выражении представляют собой очень емкий сегмент, и они очень важны для выпуска кормов и продуктов пищевой промышленности как в России, так и в сопредельных странах», — обращает внимание он. Но практически все производства данных веществ на территории бывшего СССР за последние 35 лет были остановлены. Хотя в последние годы запущены три предприятия по выпуску лизина в Тюменской и Белгородских областях, а также в Беларуси, однако, скорее всего, они не закрывают потребности рынка. Так что ввод еще одного предприятия выглядит вполне своевременным.

Риски проекта

В связи с тем, что представители Evonik досрочно прекратили свои полномочия в совете директоров «ДонБиоТеха» 3 марта 2022 года, инвестору потребуются новые партнеры для технологического сопровождения. Давыдов утверждает, что на предприятии будет установлено оборудование одной из ведущих биотехнологических компаний мира.

Участники рынка не исключают вероятность возобновления отношений с Evonik Industries AG. Тем более что работа с новым партнером наверняка потребует других технологических нюансов и замены оборудования, а это дополнительные — и немалые — расходы. «Партнеров можно найти, но тут встанет вопрос корректировки проекта, и это дополнительная сложность для инвестора», — комментирует Козырев.

Президент Ассоциации предприятий глубокой переработки зерна Олег Радин поиск партнера по технологиям называет одной из ключевых задач, а возвращение в проект Evonik считает маловероятным. «Вряд ли “Русский водород” приобретал “ДонБиоТех” для последующей перепродажи или как неликвидный актив, — рассуждает эксперт. — Наверняка много вопросов к оборудованию — в каком оно состоянии, насколько укомплектовано. Важно создать и грамотную команду, которая могла бы запустить производство».

В свете происходящих в последнее время в мировой политике и экономике событий весьма непросто будет дооснастить и наладить импортное оборудование, уверен Иванов. Сложно также заранее рассчитать, в какую сумму в итоге обойдется его покупка, добавляет он.

Наверняка дополнительных вложений потребуют уже существующие помещения и оборудование, предполагает Козырев. Промышленные корпуса достаточно много лет стояли неотапливаемые, соответственно, произошла какая-то деградация конструкций, акцентирует внимание он. Нужно проводить экспертизу, мероприятия по оценке затрат на реставрацию. «Проще построить все заново, — считает руководитель. — Оборудование, которое уже было установлено на предприятии, завезено много лет назад, даже если допустить, что оно не было разукомплектовано и было надежным образом консервировано, гарантийные обязательства производителя этих линий давно утрачены».

Еще одним «узким местом» проекта является его локация. С одной стороны, близость к поставщикам сырья, зернопроизводителям, упрощает доставку, с другой — близость к портам повышает закупочную цену сырья: чем южнее расположен проект, тем больше цена на зерно, так как оно в основной своей массе вывозится на экспорт, объясняет Козырев. «Проекты, ориентированные на переработку пшеницы, выглядят более привлекательно при расположении в черноземной зоне именно с точки зрения цены на зерно, — отмечает он. — Место расположения проекта “ДонБиоТех” не самое удачное». Иванов также считает, что Волгодонск не является местом с самым дешевым в России зерном. «Логично размещать подобные производства в регионах минимальной стоимости сырья — это полоса регионов от Курска до Барнаула», — указывает он.

Между тем пшеницу на переработку компания рассчитывает закупать именно на локальном рынке — в самой Ростовской области и в соседних регионах, делится Давыдов. Однако, учитывая риск конкуренции с экспортерами, инвестор отрабатывает различные подходы, как обезопасить предприятие от потенциальных скачков цен. Например, в перспективе такой страховкой могут стать долгосрочные договоры с частичной предоплатой, рассказывает он. «Это пшеничный проект, пшеницы у нас избыток, поэтому дефицит сырья производству все же не грозит, хотя и закупать его придется по тем ценам, по которым зерно продается на экспорт», — дополняет Козырев.

Вписаться в рынок

Неоднозначен и вопрос со сбытом продукции. Полной ясности, на какие продукты будет делать ставку инвестор, пока нет, говорит глава «Рустарка». Если это будет лизин, то его на рынке уже достаточно и даже есть перспектива перепроизводств. «С учетом того, что в дружественной Беларуси появился еще один производитель данной аминокислоты, я бы сказал, что рынок лизина уже сбалансирован и появление еще одного игрока приведет к определенному ценовому давлению, — не исключает Козырев. — К тому же необходимо найти покупателя, но, так как потенциальный потребитель не знает качества продукта, нужно будет себя зарекомендовать, и с учетом наличия других конкурентов это будет непросто».

Проектом заявлено к выпуску 84,6 тыс. т L-лизин-сульфата, что составит примерно 60 тыс. т при пересчете на лизин моногидрохлорид 98,5% действующего вещества, сообщает Радин. По данным ассоциации, в 2022 году объем рынка лизина в ЕАЭС составил 165,3 тыс. т, из которых 113,4 тыс. т произвели уже упомянутые три предприятия. Их совокупный план на 2023 год — 160,1 тыс. т продукта. «Таким образом, нужны ли рынку еще 60 тыс. т “ДонБиоТеха”? — задается вопросом Радин. — Да, сейчас не все компании работают на полную мощность. Так, есть сложности у “Завода Премиксов №1” (предприятие расположено в пос. Шебекино, который подвергается обстрелам), однако после непродолжительного простоя предприятие продолжило работу и к середине сентября должно выйти на производственную мощность, что сведет к минимуму зависимость от импорта».

Не стоит забывать и то, что в мире насчитывается порядка 20 крупных предприятий по выпуску лизина, большинство из которых сосредоточено в КНР, продолжает эксперт. А динамика цен на него имеет высокую волатильность. Например, с февраля 2016 года в течение 15 месяцев наблюдалось удорожание этого продукта, но потом в течение 3,5 лет цена опустилась ниже себестоимости. Только с марта 2021-го она начала расти, достигнув пика уже к апрелю того же года. С того времени опять идет постоянное постепенное снижение. «При наличии заемных средств и длительной окупаемости (в среднем срок возврата вложений составляет восемь лет) “ДонБиоТеху” будет очень сложно конкурировать по сульфату лизина», — предостерегает Радин. С учетом всех этих факторов компании лучше ориентироваться на выпуск других аминокислот, например треонина или триптофана, импорт которых не покрывается ввозом из Беларуси, советует он.

По крахмалу рынок тоже насыщен, продолжает Козырев, но из зерна можно коммерчески эффективно производить еще около 250 разных продуктов. Сам «Рустарк» реализует несколько проектов по глубокой переработке зерновых культур. Самые крупные из них — это заводы по выпуску лимонной, молочной кислот и ксантановой камеди в Краснодарском крае и биополимеров в Липецкой области.

Предприятию стоило бы рассмотреть возможности экспорта, предлагает Евгений Иванов. «Технологии выпуска пищевых и аминокислот весьма сложны и дороги, оборудование практически все импортное, производство каждого вещества имеет некую точку безубыточности по объемам, и запускать его целесообразно сразу на несколько рынков», — обращает внимание эксперт. Успех более вероятен, если проект сразу будет ориентироваться по ассортименту, качеству и объемам не только на Россию, но и на все рынки, доступные автомобильным и железнодорожным транспортом (колея 1520). Речь о таких странах, как Беларусь, Казахстан, Киргизия, Армения, Узбекистан, Таджикистан, Туркмения, Азербайджан, Грузия, Монголия, КНДР, северный Афганистан, северный Иран, Турция, Ирак, Сирия и Сербия, перечисляет Иванов. Возможны и небольшие поставки контейнерами морем в страны Евразии и Африки, в первую очередь во Вьетнам.

Олег Радин также предлагает обратить внимание на экспортные перспективы. Например, такой продукт, как пшеничный глютен, — биржевой товар, который пользуется спросом на внешних рынках, напоминает он. В 2022 году его было произведено порядка 74,5 тыс. т, из них 59,2 тыс. т было реализовано на экспорт. Данный продукт всегда пользуется спросом у стран-импортеров, заверяет спикер.

В ходе визита в Волгодонск и осмотра в том числе территории предприятия первый заместитель губернатора Ростовской области Виктор Гончаров сообщал, что власти региона обсуждали с новым инвестором экспортные возможности будущего завода. «Это будет крупное предприятие по глубокой переработке зерна в масштабах не только страны, но и за ее пределами», — говорил он. Чиновник отмечал, что возможности перевалки сельхозпродукции на водный транспорт для поставок в другие страны в регионе растут. Так, компания «Волго-Дон Порт» (Волгодонский район Ростовской области) планирует расширять портовую инфраструктуру с учетом перспектив увеличения вывоза.

Если новый инвестор учтет предыдущий опыт проекта, то у него есть все шансы на успешную реализацию планов. «У начинающих игроков в индустрии глубокой переработки зерна риски всегда гораздо выше, чем у специалистов, эти риски нужно иметь в виду и верно оценивать, — советует Роман Козырев. — Любой умно спланированный проект по переработке зерна нами приветствуется. Важно, чтобы рынок из-за него не разбалансировался, а развивался и получал новую продукцию, которую еще не производят. Мы свои проекты планируем именно так».

Сам инвестор уверен в успехе предприятия и в его значимости для экономики региона и страны. «Мы с оптимизмом смотрим на реализацию данного проекта, так как запуск производства с использованием промышленных биотехнологий повышает экономический суверенитет России, снижает зависимость от импорта, повышает рациональное использование продовольственных ресурсов страны», — подчеркивает Эдуард Давыдов. Хотя судьба у завода в Волгодонске «непростая, долгая и витиеватая», при определенных усилиях стратегического инвестора и государства проект все-таки может быть запущен, резюмирует Иванов.

https://agroinvestor.ru/

#зерно 

Комментариев: 0   Просмотров: 8

Пока нет комментариев. Станьте первым!

Оставлять комментарии могут только авторизованные пользователи.