Урожай рекордов. Растениеводы вышли на новые рубежи по сборам на фоне экономической неопределенности

Производство зерновых культур в 2025 году получилось более чем достойным, а масличные и вовсе обновили самые высокие показатели. Между тем аграрии, кажется, работают не благодаря, а вопреки, ведь существующие экспортные ограничения и не очень хорошая мировая конъюнктура не позволяют разогнаться ценам на внутреннем рынке. Доходность в отрасли продолжает сокращаться, что влечет за собой снижение объема инвестиций не только в новые проекты, но и в поддержание текущей деятельности

По состоянию на середину ноября сбор зерна в России составил 141,5 млн т в бункерном весе, сообщала тогда министр сельского хозяйства страны Оксана Лут в ходе правительственного часа в Госдуме, добавляя, что ведомство сохраняет свой прогноз на урожай неизменным — 135 млн т в чистом весе. «…Этот год складывается непросто для наших аграриев. Во многих регионах они столкнулись с возвратными заморозками и засухой и другими неблагоприятными погодными явлениями. Тем не менее уже можно с уверенностью констатировать, что сбор зерна, картофеля, овощей и фруктов, некоторых масличных культур, а также сахарной свеклы будет выше прошлогоднего», — говорила Лут. Также она отмечала, что ожидается ряд исторических рекордов, например по сбору зернобобовых, сои, рапса, плодов и ягод в организованном секторе. Согласно оценке аналитического центра OleoScope, производство основных масличных культур в России (с учетом всех регионов) в этом году составит 32,6 млн т (в 2024-м, по данным Росстата, 28,6 млн т). Из них подсолнечника — 17,4 млн т (16,9 млн т), сои — 9,4 млн т (7 млн т), рапса — 5,8 млн т (4,7 млн т).

Системные вызовы для отрасли

Итоги 2025 года в России выявили расхождение между собранным урожаем и рентабельностью, комментирует руководитель проектов практики «АПК и потребительский сектор» Strategy Partners Вадим Аникин. «С одной стороны, отрасль растениеводства продемонстрировала выдающиеся производственные возможности, получив сбор по многим культурам, приблизившийся к историческим максимумам. С другой — аграрный бизнес столкнулся с ощутимым давлением на рентабельность в условиях растущих издержек и волатильной ценовой конъюнктуры, — обращает внимание он. — Год высокого урожая выявил системные вызовы, стоящие перед АПК».

Президент Российского зернового союза Аркадий Злочевский полагает, что с точки зрения развития растениеводства уходящий год сложился не самым удачным образом. «Бизнес оценивается в деньгах, поэтому, несмотря на то что физические показатели производства выглядят оптимистично, по урожаю отдельных культур наблюдаются рекорды, с доходностью в отрасли ситуация обстоит плохо, — констатирует он. — Например, рекордный валовой сбор сои привели к обвалу цен на нее и ставит под угрозу окупаемость производства».

Факторов, влияющих на растениеводческий сектор позитивно, немного, в отличие от негативных, продолжает эксперт. В числе первых Злочевский выделяет в ряде регионов выросшую урожайность по некоторым культурам, например сое и рапсу, благодаря благоприятной погоде, что немного компенсирует те потенциальные потери, которые сельхозпроизводители несут от всех отрицательных моментов. В то же время повышение урожайности влечет за собой снижение себестоимости. «Главный же негативный фактор — это риски, которые формирует регуляторика, — считает глава РЗС. — Экспортные пошлины на зерновые и масличные продолжают действовать. Их введение “оторвало” внутренний рынок от мирового, что, в свою очередь, плохо влияет на инвестиции в сектор и на бизнес сельхозпроизводителей».

Что касается рентабельности, предпосылок для ее улучшения в этом сезоне нет, уверен эксперт. Негативные факторы в виде экспортных пошлин и высокой ключевой ставки продолжают давить на растениеводов. «Мы, конечно, хотели бы вернуться к уровню доходности, который наблюдался в отрасли до 2021 года, чтобы растениеводство наконец получило толчок к развитию, но, к сожалению, этого не происходит», — отмечает он.

2025 год для растениеводов оказался более сложным, чем предыдущий, считает ведущий эксперт Института конъюнктуры аграрного рынка (ИКАР) Евгений Иванов. «Значительная часть продукции растениеводства с каждым годом становится все более экспортоориентированной, так как Россия ее производит больше, чем потребляет, при этом мировые цены на многие виды аграрного сырья давно не растут, а на некоторые позиции существенно снижаются. На сахар, например, они упали в долларах более чем вдвое за последние два года, — сообщает он. — При этом рубль укрепляется с декабря прошлого года, все это очень сильно давит на внутренние цены».

В итоге маржинальность всех секторов растениеводства без исключения заметно снизилась, а сектор очень сильно сократил даже самые необходимые инвестиции, утверждает эксперт. Некоторые хозяйства и компании не проводят своевременную и достаточную замену сельхозтехники по износу, отказываются от вложений в модернизацию, в том числе в мощности по хранению и переработке продукции, уменьшают объем вносимых удобрений, добавляет Иванов.

В числе факторов, которые мешали развитию растениеводческого бизнеса в 2025 году, заместитель гендиректора «Аеон Агро» (владеет агрохолдингом «РостАгро» в Пензенской области) Дмитрий Гарнов выделяет высокую ключевую ставку. «Сложившийся инвестиционный климат не дает возможности вкладывать средства в технологии и приобретать технику, — подчеркивает он. — Ситуация усугубляется низкими мировыми ценами на зерновые и экспортными пошлинами, которые еще сильнее сокращают возможности растениеводов для инвестиций в развитие бизнеса».

Независимый эксперт зернового рынка Александр Корбут характеризует уходящий год для растениеводов как достаточно средний. «Рекордов было немного, но все-таки были. И их теперь придется расхлебывать аграриям, ведь рекордный урожай всегда сопровождается рекордным падением закупочных цен», — комментирует он. А из-за резкого увеличения посевных площадей под зернобобовыми и соей экономический результат будет слабый, опасается эксперт.

Основная же проблема этого года, по мнению Корбута, — продолжающееся резкое снижение доходности и связанное с этим уменьшение закупок техники, инвестиций, внедрения инноваций. Все это уже сейчас закладывает дополнительные риски будущих лет. «Если не будет изменений, причем достаточно радикальных, в аграрной политике, то производство будет ситуативно, технологический уровень продолжит снижаться, любые погодные аномалии станут вести к снижению объемов и качества продукции», — предупреждает он. При этом, обращает внимание эксперт, даже если сейчас отменят все экспортные ограничения, растениеводам понадобится какое-то время, чтобы преодолеть тот кризис, в котором они сейчас находятся.

Цены останутся низкими?

Тем не менее производственная картина 2025 года выглядела более чем оптимистично, напоминает Аникин. Средняя урожайность по зерновым культурам увеличилась почти на 15 %, а по ячменю — сразу на 22 %. Настоящим триумфом обернулся сбор зернобобовых, по которым ожидается абсолютный рекорд — не менее 7 млн т. «Однако эти впечатляющие числа конвертировались в достаточно скромные финансовые успехи для производителей», — констатирует Аникин. По его словам, экономическое давление исходило из нескольких взаимосвязанных факторов. Ключевым вызовом стал стремительный рост себестоимости, где доля топлива может достигать 25-30 % всех затрат. Аграрии столкнулись с существенным подорожанием горюче-смазочных материалов: оптовые цены на дизель в ряде регионов поднялись на 35 %, знает эксперт.

Рост издержек наложился на сложную ситуацию со стоимостью продукции сельхозпроизводителей на внутреннем рынке, продолжает Аникин. Действующий механизм плавающих экспортных пошлин, призванный стабилизировать внутренние цены, в условиях высокого урожая сыграл роль демпфера. Повышение ставки пошлины на экспорт пшеницы в 2,4 раза с 12 ноября — с 76 до 185,5 руб./т (при расчетной цене $226,6/т) — ограничило доступ производителей к мировым рынкам. Значительные объемы зерна остаются пока внутри страны, создавая избыток предложения и снижая внутренние цены. По информации Strategy Partners, в европейской части России в ноябре стоимость пшеницы опустилась до 13,7 тыс. руб./т, а в удаленных от портов регионах Поволжья и Центра — до 11,5-11,95 тыс. руб., достигнув минимума с августа 2024 года.

Такое расхождение в прибыльности особенно заметно при сравнении различных сегментов растениеводства, акцентирует внимание эксперт. По его мнению, безусловными «звездами» сезона стали масличные. «Согласно прогнозам, ожидаются исторические рекорды по сбору подсолнечника (до 17,75 млн т), сои (до 8,4 млн т) и рапса (5,3-5,5 млн т). «Высокий урожай поддерживается стабильным спросом со стороны отечественных перерабатывающих предприятий и экспортеров, что позволяет производителям масличных фиксировать высокую маржинальность и частично компенсировать убытки в других сегментах», — говорит Аникин.

Напротив, зерновые и в первую очередь пшеница «выступили» слабее, продолжает аналитик. Несмотря на то что экспортный потенциал по зерну в текущем сезоне оценивается в более чем 50 млн т, для многих хозяйств высокий валовой сбор обернулся проблемами с хранением и реализацией продукции по заниженным ценам. Эта ситуация, считает он, подталкивает аграриев к стратегическому пересмотру структуры посевных площадей на следующий год, с очевидным смещением акцента в сторону более доходных масличных.

Гендиректор ИКАР Дмитрий Рылько называет 2025 год для растениеводства сложным и неоднозначным. Урожай, собранный в этом году, он оценивает в целом как хороший, однако это создало в ряде секторов серьезные проблемы. «Впервые на европейской территории России получен внятный экспортный ценовой паритет по сое, то есть образовался ее относительный излишек, который нужно вывозить за пределы страны, — говорит он. — Поскольку сейчас действует экспортная пошлина на сою в 20 %, то реалистично отгружать ее в виде шрота, и процесс начался. Но для активного вывоза необходимо, чтобы его стоимость и, соответственно, стоимость сои опустились на соответствующие уровни, что уже и происходит». Летом, по информации ИКАР, цены на сою достигали 40 тыс. руб./т, в начале уборки они снизились до 37 тыс. руб./т, а на 14 ноября в центре России эта позиция стоила уже 31-32 тыс. руб./т, в зависимости от качества.

А вот на рынке подсолнечника «по ходу пьесы» пришлось делать серьезную переоценку вниз, признается Рылько. «По итогам сезона производство подсолнечного масла может быть сравнимо с тем результатом, что был получен в относительно скромном по урожаю 2024 года, хотя изначально мы ожидали значительно больший объем», — отмечает он. Такой результат связан с очень низкими переходящими запасами, неурожаем на Юге, повышенной долей сора в валовом сборе, относительно низкой масличностью и другими факторами.

При этом, акцентирует внимание эксперт, растениеводы Поволжья и Центра получили хороший урожай подсолнечника, и цены на него в этих регионах «очень хорошие». Соответственно, местные предприятия на этой масличной неплохо заработают, уверен он. Хороший экономический и производственный результаты получат также производители пивоваренного ячменя и рапса, дополняет Рылько.

2025 год по количеству осадков, выпавших за вегетационный период, стал уникальным, отмечает гендиректор компании «Тамбовские фермы» Игорь Поляков. «В нашем регионе выпало 300 мм осадков с апреля по август, вдвое больше нормы, — первый раз за 20 лет существования нашей компании, — делится он. — Это привело к рекордной урожайности по всем выращиваемым культурам: зерновых с гектара мы собирали в среднем по 64 ц, сои — 28 ц, кукурузы — 110 ц, а картофеля — 480 ц».

Однако большой сбор привел к резкому снижению цен на зерновые и сою, сокращению рентабельности производства, которая на зерновых уже перешла в отрицательную зону, даже несмотря на рекордную урожайность, подчеркивает руководитель. Среди наиболее рентабельных культур в хозяйстве в этом году он выделяет картофель, сою и пивоваренный ячмень. А вот пшеница и кукуруза не принесут прибыли хозяйству.

Несмотря на трудности, производственный актив «Аеон Агро» в 2025 году продемонстрировал достойные результаты, был получен хороший урожай зерновых. А по подсолнечнику урожайность и вовсе была рекордной — 27 ц/га (на площади 45 тыс. га). Для Пензенской области это хороший показатель, подчеркивает Гарнов. Именно подсолнечник принес компании и наибольший доход. Также хорошо себя показал масличный лен. В числе разочарований текущего года руководитель называет цены на сою, которые с начала сезона 2025/26 существенно упали. «Рентабельность с каждым годом у нас снижается, брать кредиты на развитие при таких высоких ключевых ставках невозможно. Затраты наши на ГСМ, заработную плату и другие статьи увеличиваются, а доходная часть не растет», — сетует он.

Перспективы-2026

Таким образом, 2025 год стал для российского растениеводства важным стресс-тестом, который выявил как его сильные стороны, так и уязвимости экономической модели, делает вывод Вадим Аникин. Отрасль демонстрирует впечатляющий технологический прогресс, но для конвертации производственных успехов в финансовую устойчивость необходим переход к модели, сфокусированной на операционной и технологической эффективности и создании максимальной добавленной стоимости внутри страны, считает он.

На деятельность растениеводов влияют три основных фактора — людские ресурсы, современные техника и технологии, обращает внимание Игорь Поляков. «По двум первым позициям из трех мы уже испытываем дефицит, — признается он. — Что касается технологий, то здесь тоже не наблюдаем ничего прорывного в последние годы — сказывается слабость и недофинансирование сельхознауки». Эти три фактора, считает руководитель, будут формировать основные тенденции в секторе растениеводства и в ближайшем будущем.

Заглядывая в 2026 год, отраслевые эксперты сохраняют осторожный оптимизм в отношении производственного потенциала, отмечает Аникин. Задел на будущий большой урожай зерновых создается за счет благоприятных климатических условий: по данным Минсельхоза России, обильные осенние осадки обеспечили почву достаточным запасом влаги. Однако экономические вызовы, скорее всего, сохранятся, прогнозирует он. Парадигма «высокий урожай — умеренная прибыль» может стать новой нормой. «Ключевыми рисками для доходности останутся волатильность цен на ресурсы, сохранение экспортных ограничений и непредсказуемость мировых рынков, — перечисляет эксперт. — Драйверами роста могут выступить дальнейшее развитие глубокой переработки, меры государственной поддержки и освоение новых рынков сбыта».

В следующем году растениеводам пока не стоит предпринимать каких-то резких решений, рекомендует Дмитрий Рылько. «Пока мировой рынок для продукции растениеводства не обещает резкого роста цен, но все может поменяться в одну секунду, как порой бывает. Нужно запастись терпением», — предлагает он.

Аркадий Злочевский в 2026 год смотрит без оптимизма, ведь негативные факторы, которые сейчас давят на рынок, скорее всего, сохранятся. Уже сегодня, знает он, просматривается дополнительное сокращение площадей под озимой пшеницей, что никак нельзя назвать позитивом.

В условиях низких цен и доходности Евгений Иванов считает нелогичными призывы к резкому расширению площадей пашни путем введения в оборот брошенных за 40 лет полей. «Зачем производить еще больше продукции растениеводства, когда мы то, что уже собираем, не всегда можем продать по цене выше себестоимости?» — задается вопросом он. В следующем году могут уменьшиться посевы многих агрокультур, за исключением, возможно, масличных, прогнозирует эксперт. «Пока еще не регулируются вывозными пошлинами ряд нишевых позиций, но, если увеличить их производство в разы, можно обвалить не только российские, но и мировые цены, ведь в каждой нише емкость невелика», — предупреждает он.

В следующем году доходность растениеводства продолжит снижаться, прогнозирует Дмитрий Гарнов. «Объективных предпосылок роста у сектора просто нет, — считает он. — Так что картина будет как в этом году, а может быть, даже хуже». В позитивную сторону ситуация может измениться в случае, если будут пересмотрены и снижены, а то и вовсе отменены пошлины на зерновые и сою. Пошлина на последнюю, напоминает руководитель, вводилась для того, чтобы загрузить отечественные мощности сырьем, сейчас из-за колоссально высокого урожая они перегружены.

https://agroinvestor.ru/

16 декабря 2025 года

#зерно #сахар 

Сахар-РФ: итоги 2025 года, презентация сахарной отрасли, цены на сахар, подписчики

Комментариев: 0   Просмотров: 159

Пока нет комментариев. Станьте первым!

Оставлять комментарии могут только авторизованные пользователи.